GENEL BAKIŞ
Capesize piyasasının iyi performansı BDI’nın geçen hafta % 6’ya yakın artarak tekrar 1900 seviyesinin üstüne çıkmasını sağladı. Buna karşılık panamax endeksi ise % 6 değer kaybetti. Supramax ve Handysize endeksleri ise düşük oranda arttı. Capesize bağlantılarının yüksek miktarlarda gerçekleşmesi ile bu tonaj grubunda ortalama günlük TC kazançları yılın en yüksek seviyesine ulaşarak 28.888 doları gördü.

Capesize piyasasındaki olumlu performans özellikle Avustralya ve Brezilya’dan Çin’e olan demir cevheri ve kömür taşımaları ile ilgili bağlantıların fazlalığından kaynaklanıyor. Japonya’ya yapılan ve Kolombiya’dan olan kömür taşımaları da son dönemde artmış durumda. Panamax kazançlarındaki düşüşün nedeni ise Avustralya’dan olan kok kömür taşımalarının ve hububat ihracatının azalması ile birlikte aşırı gemi arzı.

Ancak yeni inşa gemi arzının önümüzdeki aylarda hız kazanacak olması ve dünya ekonomisi hakkındaki olumsuz beklentiler navlunlardaki yükselişin çok da uzun vadeli olmayacağına işaret ediyor. Yine de bu hafta için capesize piyasasındaki olumlu hava devam edebilir çünkü Atlantik’te capesize mevcudiyetindeki darlık sürüyor ve spot kiralama faaliyetlerinin iyi seviyelerde devam etmesi bekleniyor.

Çin çelik üretimi talebi biraz aşma sinyali veriyor ve dolayısıyle Çin çelik stokları artıyor olmasına rağmen Çinli alıcıların spot demir cevheri alımlarında bir azalma henüz yok.Clarkson’un son raporuna göre kuru yük filosu bu yıl 1039 panamax size gemi kapasitesinde artacak ve bu ihtiyaç duyulan kapasiteden 643 panamax gemi kadar daha fazla.

Rusya’nın hububat ihracatı artıyor;
Rusya hükümetinin tahminlerine göre Temmuz 2011- Haziran 2012 ürün sezonunda Rusya’nın hububat ihracatanın 23 milyon tonu bulması bekleniyor. 1 Ekim tarihine kadar ihracatın 9 milyon tona ulaşacağı belirtilirken 2020 yılına kadar ise ülkenin hububat ihracatının 40 milyon tona ulaşabileceğine dikkat çekiliyor.

Kuru yük gemilerinin hizmet dışına çıkarılma miktarı bu yıl rekor seviyede geçekleşiyor;
Bu yıl ilk dokuz ayda 20 milyon dwt kapasitesinde kuru yük gemisi hizmet dışına ayrıldı. Yıl sonuna kadar bu rakamın 25 milyon dwt’yi bulması bekleniyorki bu bir rekor olacak.

Bir önceki rekor 12,9 milyon dwt ile 1986 yılında kırılmıştı. O zamanki toplam kuru yük filosu kapasitesi 197,2 milyon ton olduğu göz önüne alındığında yıllık hizmet dışına ayırma oranın 1986 yılında % 6,5 olduğu anlaşılıyor. 2011 yılı için de aynı oran yakalanbilirse hizmete ayrılacak kuru yük gemisi kapasitesinin 35 milyon dwt’yi bulması gerekir.

Bu yılki hurdaya çıkarmaların çoğunlukla capesize gemilerde olduğu görülüyor. Hurdaya çıkarılan gemilerin % 55’i capesize gemiler. Geçen on yıl içerisinde capesize gemilerin hurdaya ayrılma ortalaması toplam hurdaya çıkarılan toplam gemi tonajının % 27’si civarında kalmıştı.

Şimdiki hurdaya çıkarma hızına göre bu yıl kuru yük filosunun % 4,7’si hizmet dışına ayrılacak, ancak sipariş defteri 235 milyon dwt ve yapılacak teslimler mevcut filonun % 40’ına eşit.

piyasaya olumlu bir hava kazandırıyor hurdaya çıkarmalarıdaki artışın ana nedeni nispeten yüksek hurda fiyatları ve düşük navlun ücretleri.

CAPESIZE
Capesize kazançları ve endeksi bir önceki haftaya göre artış gösterdiler. Hafta başında endeks yükselişle başladı ve hafta sonuna kadar çıkışını sürdürdü, böylece haftayı 1920 puanla kapadı.
Trans Atlantik rotasında ortalama bir aktivite görülürken Pasific rotasında daha fazla bağlantı yapıldı.

PANAMAX
Panamaxlar bu haftaki durumda aynıydı. Bir önceki haftaya göre endeks ve kazançlarda düşüş yaşandı. Özellikle Trans-atlantik rotasında gemi bağlantıları Pasifik rotasına göre daha fazlaydı. Ancak panamakslar için önümüzdeki günler için olumlu beklentiler mevcut.

SUPRAMAX/HANDYMAX/SIZE
Hany piyasaları ay başında yaptıgı hızlı yükselişi istikrarlı şekilde korumaya devam ediyor. Uzak Doğu piyasalarında hareketlilik görülmesine ragmen Atlantik rotasında bağlantılarda azalma görülüyor. Handy piyasasında çok hızlı iniş çıkışlar beklenmiyor.

COASTER
Geçtiğimiz hafta başında Karadeniz ve Azov Denizi’nde navlunlar yatay bir seyirdeydi. Karadeniz bölgesi çıkışlı yüklerde geçtiğimiz hafta başında da en büyük motivasyon hububat yüklerinden geldi. Destinasyon ise genelde Mısır’dı. Geçtiğimiz birkaç gün ise Ukrayna çıkışlı hububat yüklerinde azalma görüldü. Geçtiğimiz hafta boyunca armatör ve kiracılar arasında kurulan navlun dengesinde coaster piyasasında özellikle hububat, gübre, mineral ve hurda yüklerinden kaynaklanan talep doğrultusunda armatörlerin rahat bir nefes aldığı söylenebilir. Özellikle Karadeniz çıkışlı hububat yükleri, spot tonajın emilmesinde ve diğer yüklerin sirkülasyonunda görülen artışla beraber navlunların armatörler lehine dönmeye başlamasında büyük etkisi bulunuyor. Bu bağlamda navlunların mevcut piyasa koşullarında artış eğiliminde olduğu ve Eylül ayının armatörler için geçtiğimiz aylara kıyasla daha kazançlı bir ay olduğunu söylemek yanlış olmaz.

Geçtiğimiz hafta Libya’dan Fas’a bağlanan çelik yükleri Libya’lı oyuncuların artık yavaş yavaş piyasaya döndüğünü gösteriyor. Ülkede her ne kadar hala bir tirbülans durumu söz konusuysa da yük akışı devam ediyor. Mısır’da ise geçtiğimiz hafta çelik ve gübre yüklerinin daha büyük lotlarla bağlandığı görüldü. Genel yük hacminin kuvvetli olduğu söylenebilir. Yunanistan’da ise geçtiğimiz hafta yeni buğday siparişleriyle açıldı. Ayrıca çelik yüklerinin de 4-10.000 tonluk lotlarla bağlandığı görüldü. Türkiye Akdeniz kıyısında ise sağlıklı yük hareketi yeni çelik ve mineral yükleriyle devam ediyor. Geçtiğimiz hafta boyunca Türk kiracılar daha uzun seferler için, özellikle Mısır, Yunanistan ve Karadeniz üçgeninde spot gemi bulmakta oldukça zorlandılar.

Sonuç olarak Akdeniz bölgesinde geçtiğimiz hafta artan bir yük sirkülasyonu görüldüğünü, Türkiye, Tunus, Cezayir ve Libya’ya yapılan ihracatlarda artış olduğunu söyleyebiliriz. Navlunların ise yük hacmi artmış olmasına rağmen hala armatörleri tamamen tatmin edici olmaktan uzak olduğunu, armatörler ve kiracıların navlun fikri arasında fark olduğun görüyoruz.

BAĞLANTILAR
CAPESIZE
'Bulk Hong Kong' 2006 180000 dwt dely Nantong 16/18 Sept trip via South Africa option Brazil redel Singapore-Japan $24000 daily - Oldendorff

'Proud' 2009 178055 dwt dely Antwerp 12/15 Sept transatlantic round redel Skaw-Cape Passero $27000 daily - cnr

'Kohju' 2001 172498 dwt dely Redcar 14/16 Sept transatlantic round redel Skaw-Cape Passero $31500 daily option redel Singapore-Japan $52500 daily - Cargill

'Bulk Australia' RWE relet 2002 170578 dwt dely Hunterston end Sept 2 laden legs redel Skaw-Cape Passero $26000 daily - Noble –

'Anangel Dawn' 2011 114500 dwt dely Caofeidian 16/18 Sept trip via Indonesia redel Taiwan $12000 daily - cnr

PANAMAX
'Glorious Wind' 2010 83410 dwt 14 on 39 + 0.1 dely Rotterdam 17/22 Sept trip via Baltic redel UKC $14000 daily - cnr

'Iron Manolis' 2007 82187 dwt dely retro Belfast 9 Sept 2 laden legs 1s leg Norfolk/Tubarao redel Skaw-Cape Passero $15750 daily – ArcelorMittal

'Golden Empress' 2010 79474 dwt 14 on 38 + 0.1 dely Zhangzhou 16/21 Sept trip via Indonesia redel Singapore-Japan $14000 daily - cnr 'POS Dignity' 2004 76801 dwt 14 on 36 + 0.4 mdo dely SW Pass 18/23 Sept trip redel Singapore-Japan int minerals $25000 daily + $525000 bb – cnr

'Clipper Emperor' 2000 74381 dwt dely Rotterdam 19/21 Sept trip via Baltic redel UKC $14250 daily - Oldendorff

HANDYMAX/SIZE
'Port Moresby' 2002 53553 dwt dely WC India spot trip redel China approx $12000 daily - cnr

'Star Capella' 2001 45601 dwt dely Zhanjiang 17/26 September trip redel India intention bulk ferts $17000 daily – Phaethon

'Oceanqueen' 1994 42529 dwt dely Surabaya 15/16 September trip via Australia redel Bahrein intention Alumina $12750 daily – Grandview

'St.Andrew' 2010 32500 dwt dely R.Plate 14/18 September trip redel Continent $13750 daily - Copenship

'Lord Curzon' 1997 27868 dwt dely SW Pass 16/20 Sept trip redel Morocco int petcoke $9850 daily - Copenship

PERIOD

'Hai Shi' 1997 172091 dwt dely Pyung Taek 22/24 Sept 4/6 months trading redel worldwide $19000 daily - Noble -

'Hephaestus' 2001 74297 dwt dely Lianyungang 14/16 Sept 4/6 months trading redel worldwide $14500 daily – Cargill

'Carola' 1997 73740 dwt 13 on 29.1 + 0.1 mdo dely Kosichang 15/22 Sept 5/7 months trading redel worldwide 1st leg grain into Yemen $14000 daily - Golden Ocean

'Azizi' 2001 52544 dwt dely Thailand 25/30 September 5/7 months trading redel worldwide approx $14750 daily - cnr 'New Spirit' 2001 52413 dwt dely China mid September 12 months trading redel worldwide $13500 daily - Dreyfus -

COASTER
3,000 mt clinker Samsun / Rostov $13.5
2000 t Cement Bartın/Novorossiysk 11.00 Usd pmt
3500 t General ECUK/N.Spain 13.00 Euro pmt
5000 t Grain Odessa/Adriatic 43.00 Usd pmt
3000 t Steels Nemrut/Oran 34.00 Usd pmt
3000 t Grain 1 UK/Setubal 18.50 Euro pmt
4000 t General ARA / Upper Baltic sea 21.50 Euro pmt
2500 t Cement Samsun/Poti 10.50 Usd pmt
5000 t Pig Iron Ust-Luga/ARA 15.50 Euro pmt

Marvel Danışmanlık&Denizcilik A.Ş